(688059.SH，最新价：150.38元)增持评级。评级理由主要包括：1)多方因素助力公司增长；2)新增产能有望在22年逐步释放，高附加值产品占比预计持续提升；3)受益于进口替代加速叠加集中度提升，公司业绩持续受益。风险提示：产能扩张不及预期；下游景气度不及预期；行业竞争加剧。