推荐评级。评级理由主要包括：1)公司业务规模持续增长，盈利能力显著提升；2)大客户结构稳固，海外市场不断延伸拓展；3)“定制化+智能化”带来单品均价上升，车载产品持续突破。风险提示：汽车智能网联推进进程不及预期；下游客户开拓不及预期；行业竞争风险加剧。