(002594.SZ，最新价：227.98元)买入评级。评级理由主要包括：1)Q4 销量高速增长，短期承压；2)技术及成本优势显著，新品周期助力销量及业绩提升；3)业务分拆上市进展顺利，利好价值重估。风险提示：1)销量不及预期；2)新能源等毛下滑；3)原材料短缺或涨价。

　　AI点评：近一个月获得13份券商研报关注，买入8家，增持3家，平均目标价为360元，与最新价227.98元相比，高132.02元，目标均价涨幅57.91%。