(300861.SZ，最新价：66.2元)买入评级。评级理由主要包括：1)金刚线销量快速增长，盈利能力维持较高水平；2)单机技改助力产能扩张，产需共振有望带来高增；3)细线技术巩固产品优势，深入产业链上游夯实成本优势。风险提示：光伏装机量不及预期；原材料价格波动超预期；技术推进不及预期。