(002782.SZ，最新价：12.92元)买入评级。评级理由主要包括：1)原材料涨价影响释放；2)新能源带动营收高增长，盈利能力有望逐步改善；3)成功竞购海光电子，龙头实力进一步增强；4)国内领先的磁性元件厂商，新能源业务打开成长空间。风险提示：客户拓展不及预期、下游需求不及预期、大宗商品涨价超预期，产能释放不及预期。