(000848.SZ，最新价：9.01元)增持评级，目标价格为11.52元。评级理由主要包括：1)内需复原与市场渗透齐步发展，显著释放；2)费用端优化效果佳，降低成本压力；3)管理层调整添活力，变革逐步见成效。风险提示：成本影响；市场南下和新品效果不及预期；行业竞争激烈。