(002541.SZ，最新价：36.98元)增持评级。评级理由主要包括：1)22Q1 销量承压，营收同比增长 7%；2)毛下滑、费用率向好，归母净利/扣非净利下滑；3)资本开支加大、大订单承接能力强化，高成长确定性强。风险提示：钢结构装配式建筑渗透率提升速度不及预期；钢材价格波动；

　　AI点评：近一个月获得11份券商研报关注，买入7家，增持2家，平均目标价为60.15元，与最新价36.98元相比，高23.17元，目标均价涨幅62.66%。